O preço das ações da Suzlon cai 4% após os resultados do primeiro trimestre; MOFSL, JM e ICICI SEC SET Set Metes

A Suzlon Energy Ltd caiu 4 % no comércio de quarta-feira, enquanto algumas corretoras reduziram seus preços-alvo nas ações após um conjunto de resultados de trimestre de junho menos do que o esperado. Os ganhos do primeiro trimestre da Suzlon Energy foram alinhados com suas expectativas, com entregas, receita e EBITDA chegando às estimativas. A falta no nível de PAT ajustada foi devido a uma taxa fiscal diferida, disse MOFSL.

“Cortamos nossa estimativa de PAT ajustada no EF26 em 25 %, à medida que aumentamos em uma taxa de imposto efetiva de 25 %. Também ajustamos marginalmente a taxa de imposto do EF27 mais alta para 12 %. Chegamos à nossa meta de Rs 80 aplicando um P/E alvo de 35 vezes no EPS do FY27E”, disse MOFSL.

Após o desenvolvimento, as ações da Suzlon caíram 4,42 % para atingir uma baixa de Rs 60,33 na BSE.

Com a capacidade de fabricação de 4,5 GW e um livro de pedidos de 5,7 GW, a Suzlon Energy está confiante de um crescimento de 60 % nos principais parâmetros de desempenho. À medida que os novos concursos de energia renovável da Utilities diminuem, os clientes comerciais e industriais estão impulsionando o crescimento, especialmente na energia eólica, disse a JM Financial.

“As instalações atuais permaneceram consistentemente em C.20 % das entregas nos últimos três meses nos últimos três trimestres, o que é motivo de preocupação. Considerando entregas de 2500 MW/3100 MW no FY26/FY27, chegamos a Rs de Rs 1,51 em estoque de Fy26/FY27 e, com Rs 1,51, em Rs. 35xfy27 EPS “, disse JM.

No Q1FY26, a Suzlon relatou sua execução mais alta do Q1 de todos os tempos. Além disso, acumulou ordens no valor de 1 GW no primeiro trimestre, disseram os Securities ICICI. “Seu OB está em uma impressionante execução de 5,7 GW (3,7 vezes FY25). Esperamos que o pipeline de pedidos seja forte nos próximos 2 a 3 anos. Mantenha a compra com um preço -alvo de Rs 76”, disse a empresa de corretagem.

Nuvama disse que o desempenho do Q1FY26 da Suzlon Energy, marcado pela execução de 444MW, estava um pouco abaixo das expectativas. A linha superior da empresa ficou em aproximadamente Rs 3.100 crore, um aumento de 55 % ano a ano, mas 6 % abaixo das projeções devido à realização mais suave de uma mistura EPC reduzida.

Nuvama revisou o preço -alvo da Suzlon de Rs 68 para Rs 67, citando essas preocupações de realização mais suaves.

“Monitoráveis-chave de curto prazo: 1) O anúncio do CFO do grupo Himanshu Mody a partida pode ser um ligeiro negativo a curto prazo, dado seu papel instrumental na reviravolta do balanço da empresa, 2) as instalações de resumo das entregas de retenção em que estão em seguida, levantam-se a uma entrada de um pouco de regressivos, na entrada de um pouco de desgraça, na entrada de um pouco de desgraça, na entrada de um pouco de desgraça, na entrada de um pouco de desgraça, na entrada de um pouco de desgraça, na entrada de um pouco de desgraça, na entrada de um pouco de desgraça, na entrada de um pouco de desgraça, na entrada de um pouco de desativação de um pouco de desgraça. disse.