Na semana passada, o mercado de ações experimentou seu maior ganho semanal em quatro anos desde fevereiro de 2021, com um aumento de 4,26%. Isso marcou uma sequência de cinco dias de fechamento no verde, mostrando uma forte recuperação nos últimos seis dias e se aproximando da reversão das perdas do ano (YTD).
Os estoques pequenos e intermediários são normalmente vistos como investimentos mais arriscados em comparação com os estoques de largecap, mas também são conhecidos por seu potencial para oferecer retornos mais altos. No entanto, os analistas de mercado observaram que os estoques pequenos e calçados na Índia estão atualmente experimentando supervalorização significativa devido ao aumento do mercado em 2023.
Em meio a essa recuperação do mercado, numerosos fundos mútuos de capitalização intermediária e de pequena capitalização demonstraram ganhos impressionantes, com cinco fundos alcançando retornos de mais de 8% na última semana.
Os principais ganhadores na semana passada
Bank of India Small-Cap Fund
O fundo de pequena capitalização do Banco da Índia alcançou um retorno de 9,53% na semana passada, capitalizando o recente aumento do mercado que registrou os mais altos ganhos semanais em quatro anos. Em 21 de março de 2025, o valor líquido do ativo (NAV) do fundo era de Rs 47,34, com ativos totais no valor de Rs 1.389,85 crore em 28 de fevereiro de 2025 e uma taxa de despesa de 0,54%. Desde a sua criação, o fundo entregou uma notável taxa de crescimento anual composta (CAGR) de 28,3%, superando seu retorno de referência de 15,96%. As participações notáveis no portfólio do fundo incluem metais Lloyds e Energy Limited (3,12%), AMI Organics Limited (2,96%) e Vijaya Diagnostic Center Limited (2,72%).
Fundo Lic Small Cap
O fundo LIC Small Cap viu um retorno de 13,02% até 24 de março de 2025. Em 24 de março de 2025, o valor líquido do ativo (NAV) do fundo era de Rs 31,81. LIC MF Small Cap Fund Direct – O crescimento detém ativos no valor de Rs 434 crores em 31 de dezembro de 2024. O Fundo possui uma taxa de despesa de 0,97%, que é comparativamente maior que os fundos de pequeno porte similares. No ano passado, o LIC MF Small Cap Fund Direct – o crescimento registrou um retorno de 17,48%. Desde a sua criação, o fundo forneceu um retorno médio anual de 16,08%. Os investidores deste fundo viram seus investimentos dobrarem a cada 4 anos.
As 5 principais participações do Fundo consistem na JTL Industries Ltd, Housing & Urban Development Corporation Ltd., International Gemmological Institute (Índia) Ltd., Sanathan Textiles Ltd. e Concord Enviro Systems Ltd.
Fundo ITI Small-Cap
O fundo de pequena capitalização da ITI viu um retorno de 8,46% na semana passada, com um tamanho total de ativos de Rs 2.010,56 crore em 28 de fevereiro de 2025. O fundo mantém uma taxa de despesa de 0,56%. O último NAV, registrado em 21 de março de 2025, foi de Rs 28.3844. Desde o início, o fundo entregou um CAGR de 22,73%, superando seu retorno de referência de 15,96%. O portfólio inclui participações na PG Electroplast Limited (3,62%), AMI Organics Limited (2,57%) e MCX India Limited (2,03%). Com um requisito mínimo de investimento de Rs 5.000 e uma carga de saída de 1% para resgates dentro de 12 meses, o fundo é um esquema aberto para investidores de pequena capitalização.
Invesco India Small-Cap Fund
O Invesco India Small-Cap Fund sofreu um aumento de 8,18% durante a semana anterior, beneficiando-se do recente manifestação do mercado. Em 28 de fevereiro de 2025, os ativos totais do Fundo chegam a Rs 5.311,92 crore, com uma taxa total de despesas (TER) de 0,41%. O valor do ativo líquido (NAV) foi registrado em Rs 40,72 em 21 de março de 2025. Desde a sua criação, o fundo alcançou uma taxa de crescimento anual composta (CAGR) de 24,42%, superando os 15,84%de sua referência. As participações notáveis incluem a MCX India Limited (3,8%), têxteis e indústrias do século (3,62%) e 360 One Wam Limited (2,77%).
Fundo de Small Cap Union
O Fundo Small Cap Union recebeu um retorno de 8,07% na semana passada, beneficiando -se dos ganhos do mercado. Em 28 de fevereiro de 2025, o fundo possuía ativos totais de Rs 1.312,64 crore, com uma taxa de rotatividade de 140% e um TER de 1,07%. Os investidores incorrerão em uma carga de saída de 1% se resgatados dentro de 15 dias. O NAV era de Rs 47,68 em 21 de março de 2025, mostrando um aumento de 1,61%. Desde o início, o fundo manteve uma CAGR de 15,55%, alinhando -se de perto com seu retorno de referência de 15,96%. As principais participações incluem a KEI Industries (3,25%), a Eureka Forbes (3,1%) e a JB Chemicals & Pharmaceuticals (3,08%), refletindo um portfólio de pequena capitalização diversificado.
Fundos de pequena capitalização ao longo dos anos
Nos últimos cinco anos, os fundos mútuos de pequena capitalização forneceram retornos impressionantes, superando muitas outras categorias de investimento. Liderando o pacote está o Fundo Quant Small Cap, que transformou um investimento de Rs 5 lakh em aproximadamente Rs 27,24 lakh, com um retorno anualizado de 40,39%.
Outros artistas notáveis incluem o Nippon India Small Cap Fund e o Bank of India Small Cap Fund, com retornos anualizados de 30,05% e 29,5%, respectivamente.
Aqui está um instantâneo dos fundos mútuos de pequena capitalização de melhor desempenho nos últimos cinco anos:
Nome do fundo Retorno de 1 ano (%) retorno de 3 anos (%) retorno de 5 anos (%)
Quant Small Cap Fund 107.12 43.27 40,39
Nippon India Small Cap Fund 11.17 31,78 30.05
Bank of India Small Cap Fund 16.4 27.19 33.31
Tata Small Cap Fund 17.98 28,43 28.63
Canara Robeco Small Cap Fund 10.3 24,58 40,25
Investir em fundos de pequena capitalização: oportunidades e riscos
Os fundos mútuos de pequena capitalização investem predominantemente em empresas classificadas em 251 e além em termos de capitalização de mercado. Essas empresas, como Hawkins Cookers e Sula Vineyards, estão frequentemente em suas fases de crescimento, apresentando um potencial significativo de apreciação.
Oportunidades
Alto potencial de crescimento: o investimento em empresas emergentes pode levar a ganhos substanciais à medida que essas empresas expandem e capturam participação de mercado.
Volatilidade do mercado: os estoques de pequena capitalização são mais suscetíveis a flutuações do mercado, levando a uma maior volatilidade dos preços.
Preocupações com liquidez: Devido a volumes de negociação mais baixos, a saída de posições em ações de pequenas capitões pode ser um desafio durante as quedas do mercado.
Riscos comerciais: as empresas menores podem ter recursos limitados, tornando -os mais vulneráveis a mudanças econômicas e desafios operacionais.
Os investidores devem avaliar sua tolerância ao risco e horizonte de investimento antes de alocar fundos para fundos mútuos de pequena capitalização. Uma perspectiva de longo prazo é frequentemente recomendada para navegar na volatilidade inerente e capitalizar o crescimento potencial.
Isenção de responsabilidade: os negócios hoje fornecem notícias pessoais e de mercado apenas para fins informativos e não devem ser interpretados como consultoria de investimento. Todos os investimentos em fundos mútuos estão sujeitos a riscos de mercado. Os leitores são incentivados a consultar um consultor financeiro qualificado antes de tomar decisões de investimento.
