O Bandhan Financial Services Fund oferece retornos fortes de 16,24% nos primeiros dois anos
O Bandhan Financial Services Fund, um esquema de capital focado no setor do Bandhan Mutual Fund, entregou um sólido retorno anualizado de 16,24% para os investidores do SIP nos seus dois primeiros anos, de acordo com dados da Value Research. Lançado em julho de 2023, o fundo rapidamente conquistou um espaço no setor de serviços financeiros com retornos competitivos e crescente interesse dos investidores.
Um SIP mensal de Rs 10.000 no fundo desde o lançamento teria crescido para Rs 2,81 lakh até junho de 2025, contra um investimento total de Rs 2,4 lakh. Em uma base ponto a ponto, o Fundo retornou 25,97% desde o início-vencendo confortavelmente seu benchmark, o Nifty Financial Services Tri, que subiu 17,49% no mesmo período de 23 meses.
Um investimento único de Rs 10.000 feitos no início do fundo agora vale cerca de Rs 15.599.
Em junho de 2025, o Fundo gerencia Rs 1.086 milhões em ativos sob gestão (AUM), tornando-o um jogador de médio porte na categoria de fundos de bancos setoriais. Seu portfólio é diversificado em cinco setores de serviços financeiros e 19 subsetores, com 65% dos ativos alocados a ações de grande capitalização e a divisão restante entre as empresas de médio e pequena capitalização.
O fundo ajustou ativamente seu portfólio nos últimos meses. Em junho, aumentou marginalmente a exposição a segmentos de financiamento e seguros enquanto aparecem posições em bancos e empresas de fintech. As adições recentes de ações incluem o Aptus Value Housing Finance, HDB Financial Services, Bank of Baroda, Canara Bank e IDFC First Bank.
Apesar da impressionante geração alfa do fundo até agora, os especialistas pedem cautela. Fundos setoriais e temáticos como esse são inerentemente mais voláteis e cíclicos do que os fundos de ações diversificados. Os retornos estão intimamente ligados a mudanças regulatórias, movimentos da taxa de juros e a saúde do ambiente bancário e de crédito.
Os planejadores financeiros aconselham os investidores a avaliar seu apetite por risco e evitar a forte exposição a um único setor. Os fundos setoriais podem funcionar melhor como alocações de satélite, em vez de participar de principais participações do portfólio.
Instantâneo de desempenho
Em 1º de agosto de 2025, o valor do ativo líquido (NAV) do Fundo é de ₹ 14,92, com uma baixa taxa de despesa de 0,6%. O fundo retornou 10,89% no ano passado e 23,03% em dois anos – acima da média da categoria. Para contexto, o fundo tem um desempenho pouco contado com a categoria durante um e três meses, mas entregou números fortes por durações mais longas.
Comparação de pares
Entre seus concorrentes, o SBI Banking & Financial Services Fund e o Nippon India’s Scheme têm AUMs maiores, mas também vêm com maiores índices de despesa. Os custos mais baixos de Bandhan e o histórico de dois anos sugerem que está ganhando força entre os investidores que procuram exposição direcionada ao setor financeiro da Índia.
Entre seus colegas, o Bandhan Financial Services Fund se destaca por seu baixo índice de despesas de 0,6%, apesar de ser mais novo. Embora os fundos da SBI e da Nippon India tenham AUMs significativamente maiores, eles também têm custos mais altos. Os retornos competitivos e a estrutura enxuta de Bandhan o tornam uma opção atraente para investidores conscientes de custos que buscam exposição focada no setor.
